Programa de financiación para médicos de la AMA: alivia la deuda y reaviva la práctica independiente

Para apoyar a los médicos que enfrentan crecientes presiones económicas en la práctica independiente, la Asociación Médica Americana (AMA) anunció el 11 de junio de 2026 un programa de afinidad con Panacea Financial, una plataforma de tecnología financiera creada exclusivamente para médicos y prácticas médicas, según un comunicado de prensa. El programa ofrece a los miembros de la AMA acceso a financiamiento para la práctica diseñado para médicos, así como beneficios de préstamos personales a través de Panacea Financial.

“La AMA sigue profundamente preocupada por las crecientes presiones que amenazan la sostenibilidad de las prácticas médicas independientes, incluidos el aumento de costos, la reducción de reembolsos y la consolidación continua del mercado”, dijo el director ejecutivo de la AMA John J. Whyte, MD, MPH.

Una encuesta de Panacea Financial de 2025 a médicos reveló que el 75% de los becarios y residentes señalaron la deuda estudiantil como su principal fuente de estrés financiero, un aumento acusado respecto al 49% de 2024, y más de la mitad de los encuestados calificaron su estrés financiero general en 8 o más en una escala de 10 puntos. Al mismo tiempo, datos de la AMA de una encuesta de referencia de prácticas médicas muestran una caída continua y marcada en la propiedad de prácticas privadas, pasando del 60,1% de médicos en 2012 a solo el 42,2% en 2024.

Para conocer más sobre los hallazgos de la encuesta y el programa de afinidad AMA/Panacea Financial, Physician’s Weekly habló con el cofundador y presidente de Panacea Financial, Michael Jerkins, MD, MEd, médico de medicina interna y pediatra.

Esta transcripción ha sido editada para mayor claridad.

Physician’s Weekly: ¿Qué le llevó a realizar la Encuesta de Residentes y Becarios de Panacea Financial 2025?

Dr. Jerkins: Fue muy importante escuchar a médicos, dentistas y veterinarios sobre un tema que es tan fundamental para nuestra práctica: las finanzas. Gran parte de los datos y las encuestas para médicos, dentistas y veterinarios son de carácter clínico o relacionado con la práctica, pero no necesariamente se enfocan en los factores financieros. Es esencial arrojar luz sobre ese aspecto porque lo vemos en nuestro trabajo al ayudar a médicos, dentistas y veterinarios con sus finanzas.

Encuestamos a casi 300 médicos, dentistas y veterinarios, algunos en práctica, otros en residencia y otros en etapas avanzadas de la formación. Queríamos entender cómo se sienten respecto a los préstamos estudiantiles, cómo piensan sobre sus compromisos financieros iniciales, cómo se sienten respecto a ser propietarios de una práctica y el impacto financiero de ser dueño de una práctica privada.

¿Cuáles son, a su juicio, las conclusiones clave de la encuesta?

No es sorprendente, pero los residentes tienen una deuda estudiantil considerable. Según nuestra encuesta, la deuda estudiantil promedio ronda los 300.000 dólares. Algunos encuestados tenían más de 700.000 dólares en deuda, principalmente especialistas dentales que deben financiar su residencia, por lo que los costos pueden ser astronómicos. También no sorprende que aproximadamente el 75% de los residentes y becarios señalen los préstamos estudiantiles o la deuda estudiantil como su principal factor de estrés financiero. En nuestra encuesta anterior, esa cifra era del 49%, por lo que el estrés que genera la deuda estudiantil ha aumentado definitivamente en los últimos 12 meses.

Tener una deuda estudiantil sustancial es ya de por sí estresante, pero nuestros estudiantes en formación trabajan además largas jornadas. En promedio, reportan 64 horas por semana, y una de cada cinco excede las 80 horas. Eso importa por dos razones: primero, la carga de trabajo es intrínsecamente estresante; segundo, deja poco tiempo o capacidad para gestionar las finanzas, evaluar opciones o planificar los próximos pasos. Eso te deja funcionando al límite, tratando de ser el mejor médico posible y de entrenarte de la mejor manera, mientras la realidad de tu deuda sigue ahí, esperando. Eventualmente tienes que enfrentar cuánto debes y qué vas a hacer al respecto, pero puede ser muy difícil cuando estás estresado.

¿Qué tan directamente está contribuyendo esta creciente carga de deuda a la década de caída en la propiedad de prácticas independientes?

La disminución de la propiedad de prácticas independientes para médicos en los últimos 25 años es multifacética: desde reformas de seguros hasta aumento de costos y consolidación creciente por parte de sistemas hospitalarios y grandes centros. Ciertamente, lo que oímos es que cualquier otro estrés financiero que dificulte dirigir tu propio negocio va a hacerlo un poco más atractivo para ser empleado con un contrato W-2, sin tener que preocuparte por gestionar otras personas o la gestión financiera. Pero lo que se observa ahora es que el péndulo parece moverse ligeramente en la dirección opuesta. No estoy seguro de que volvamos a los niveles de hace 25 años, pero cuando hablamos con médicos (y esto se refleja en los datos), descubimos que la gente quiere independencia y control sobre cómo practican. Las personas están fatigadas de sentirse como una pieza de una maquinaria y de tener menos tiempo con los pacientes, menos tiempo para ejercer su profesión de la manera que los trajo a este trabajo en primer lugar. Y las personas están expresando un mayor interés en ser dueños de su propia práctica porque quieren controlar su tiempo y su forma de ejercer.

¿Cuáles son las barreras de capital más significativas que enfrentan los médicos cuando intentan iniciar o sostener una práctica independiente?

Definitivamente, hay muchos impactos financieros o barreras de capital que los médicos valoran al iniciar o ser dueños de una práctica. Depende mucho de la especialidad. Si tienes una especialidad no basada en procedimientos, normalmente puedes enfrentar un tramo un poco más empinado, especialmente si tienes muchos pacientes con seguros gubernamentales, y puede ser muy difícil gestionar el flujo de caja para ese tipo de negocio. Incluso entonces, hay numerosos ejemplos de clínicas ambulatorias no procedimentales a escala que han ido bien. Piensa en la atención basada en el valor, en añadir otras especialidades dentro de su edificio, en encontrar formas de crear valor para sus comunidades, pero normalmente a gran escala. Por otro lado, están los especialistas que realizan procedimientos, como gastroenterología o cardiología; cualquiera que trabaje con las manos suele tener una forma más fácil de obtener reembolsos. También suelen tener algún tipo de acuerdo con un hospital o un centro de cirugía ambulatoria, lo que les proporciona ingresos diversificados.

Ahí es donde hemos visto incluso más crecimiento, francamente: entre los procedimientos que intentan entrar en una empresa conjunta con un hospital, pero quieren control sobre cómo operan y tienen un poco más de ingresos para que valga la pena.

¿Por qué la práctica independiente del médico es tan importante para la salud en Estados Unidos?

Al final del día, los pacientes quieren opciones y quieren que haya costos asequibles, y cuando vives en una zona con solo dos sistemas hospitalarios, no hay flexibilidad. Los datos muestran que cuanto más haya de prácticas independientes en una zona, más bajos tienden a ser los costos, porque los sistemas hospitalarios enfrentan presión de precios. Saben que no pueden cobrar tarifas exorbitantes a los pacientes. Otra parte de eso es que los hospitales, como todos sabemos, añaden cargos por el mismo tratamiento que podrías recibir en otra clínica que no pertenece a un hospital. Por ello muchas personas empujan por pagos neutros según el sitio, lo que significa que si tienes un procedimiento o visita con un cardiólogo de forma independiente, no debería costar el doble o triple cuando se realiza en una clínica de cardiología propiedad del hospital. Eso no debería ocurrir. De nuevo, cuando hay más opciones y más prácticas independientes, los precios tienden a bajar.

¿Cuál fue la génesis del programa de afinidad AMA-Panacea?

Estamos muy emocionados de asociarnos con la American Medical Association. Como médico de medicina interna/pediatría y también miembro de la AMA, me siento muy fuertemente acerca de las asociaciones médicas y lo que hacen, no solo para los médicos, sino también para los pacientes. En última instancia, de eso se trata todo esto.

Había trabajado con la AMA en educación para médicos que buscan entrar en la propiedad de una práctica, así como en otros trabajos de alfabetización financiera, y creo que se dieron cuenta de que Panacea está muy alineada con la misión de la American Medical Association. No hacemos trabajo de defensa; proporcionamos una infraestructura financiera que permite a los médicos y a sus prácticas tener éxito a gran escala, así que para mí fue una decisión obvia.

En última instancia, podremos proporcionar un par de productos que son exclusivos para sus miembros. Uno es un préstamo para la práctica. Si un miembro de la AMA quiere abrir, iniciar, expandir o adquirir una práctica, con gusto le ayudamos a hacerlo, pero a una tasa con descuento y sin tarifas de originación. A lo largo de la vida del préstamo, les ahorra miles de dólares, y eso es una gran ventaja. Evidentemente, el dinero importa, pero nuestro modelo de negocio entero se apoya en las relaciones. Lo que queremos es una relación a largo plazo para ayudar a que esa práctica tenga éxito, pero también es agradable hacerlo a una tasa con descuento. Ese es un gran tema. El otro gran tema que ofrecemos a los miembros de la AMA son nuestros préstamos personales. Los llamamos PRN loans (préstamos personales “a la carta”). PRN en la jerga médica es abreviatura de “según necesidad”. Lo usamos en nuestras recetas u otras notas muy difíciles de leer a mano. Los préstamos personales PRN son para miembros de la AMA, desde estudiantes de cuarto año de medicina hasta residentes, becarios y médicos en práctica. Pueden solicitar en línea y obtener un préstamo personal a una tasa típicamente inferior a la mitad de la tasa de una tarjeta de crédito. Pueden refinanciar deudas de alto interés y usar los fondos como puente para gastos imprevistos de la vida, a una tasa con descuento exclusiva para los miembros de la AMA. Francamente, ese es uno de nuestros productos más populares porque los médicos son muy fluidos. En los inicios y momentos de transición, mover entre trabajos o etapas de formación puede ser realmente difícil acceder a financiamiento para pagar un traslado o gastos imprevistos, y queremos estar ahí para ayudarles en ese momento.

¿Cuál ha sido la respuesta hasta ahora?

Ha sido muy positiva. Panacea es una empresa de educación previa a la venta, por lo que casi nunca entramos en una relación—o incluso en un mercado—con el objetivo de impulsar una transacción. Lo que la gente valora es la misión. Aprenden algo; se sienten mejor por haber interactuado con nosotros, incluso si nunca se convierten en clientes. Y con el tiempo, ese enfoque genera dividendos en forma de médicos que se incorporan, pero no partimos vendiendo. Lideramos con hacer que los médicos sean más inteligentes sobre sus finanzas. Si se convierten en clientes al final de esa conversación, perfecto.

Esa ha sido la reacción con la AMA hasta ahora. Ven que apoyamos con hechos lo que decimos. Realmente nos importan los miembros; educamos primero y luego ayudamos financieramente si tiene sentido.

¿Hay algo más que quieras que tus pares médicos tomen como mensaje al pensar en el futuro de la práctica independiente?

No quiero pretender que la propiedad de una práctica independiente sea fácil ni que sea para todos. No lo es. Pero lo que sí sé es que cada vez más médicos quieren practicar a su manera, y hay cada vez menos ejemplos que les muestren cómo hacerlo. Muchos ni siquiera saben por dónde empezar o a quién acudir para saber qué se requiere realmente.

La AMA ofrece recursos prácticos excelentes sobre cómo iniciarse en la propiedad de una práctica, y Panacea también. Si te interesa o incluso solo lo estás considerando y no sabes a quién acudir, visita panaceafinancial.com, toma nuestra información de contacto y programa una llamada. Estamos realmente felices de escuchar tus ideas, aprender qué estás considerando y orientarte en la dirección correcta.

El reto es que los médicos están bajo mucho estrés y trabajan tantas horas que es difícil dedicar tiempo a explorar diferentes modelos de práctica u otras oportunidades. Pero existen. Solo necesitas al socio adecuado que te ayude a llegar allí.

Colaborador

Michael Jerkins, MD, MEd

Médico de Medicina Interna/Pediatría

Cofundador/Presidente

Panacea Financial

Divulgación: Michael Jerkins, MD, MEd, es presidente de Panacea Financial.

Cualquier punto de vista u opinión expresados son del o de los autores y/o participantes y no necesariamente reflejan las opiniones, políticas o posiciones de Physician’s Weekly, sus empleados y afiliados.